Bitget Einsteigerhandbuch - Eine umfassende Einführung in USDT-M Futures, USDC-M Futures und Coin-M Futures

Übersicht

● Was sind die wichtigsten Arten des Futures-Trading? Was sind die Unterschiede zwischen ihnen?

● Analyse der Konzepte von USDT-M Perpetual-Futures, USDC-M Perpetual-Futures, Coin-M Perpetual-Futures und Coin-M Delivery-Futures.

● Welche Art des Futures-Trading ist für Anfänger besser geeignet?

Futures-Trading-Arten

Es gibt zwei Hauptarten des Futures-Trading mit Kryptowährungen: USDT-M/USDC-M-Futures und Coin-M-Futures. Bitget bietet USDT-M/USDC-M Futures , Coin-M Futures , und Delivery-Futures . USDT-M/USDC-M-Futures, auch als Forward-Futures bekannt, beziehen sich auf Futures, die in Stablecoins wie USDT und USDC abgerechnet werden. Beispiele für solche Futures sind BTCUSDT und ETHUSDC (beachten Sie, dass die Kurswährung im Stablecoin ist). Coin-M-Futures, die auch als inverse Futures bezeichnet werden, beziehen sich hingegen auf Futures, die in Kryptowährungen wie BTCUSD und ETHUSD abgerechnet werden. Es ist erwähnenswert, dass USDT-M/USDC-M Futures auch als USDT-M/USDC-M Perpetual-Futures bezeichnet werden können, die, wie der Name schon andeutet, auf Dauer gehalten werden können. Im Gegensatz dazu werden Coin-M-Futures in Coin-M-Perpetual-Futures und Coin-M-Delivery-Futures unterteilt, wobei letztere eine Lieferfrist haben. Den Anlegern wird empfohlen, die Arten von Futures, mit denen sie handeln, klar zu unterscheiden.

Für Einsteiger soll dieser Artikel diese Futures-Typen näher erläutern und ihre Vor- und Nachteile aufzeigen.

Unterschiede	USDT-M/USDC-M-Futures (Terminkontrakte)	Coin-M-Futures Ewige Futures (inverse Futures)	Coin-M-Futures Lieferungs-Futures (inverse Futures)
Kurswährung	Normalerweise Stablecoins wie USDT und USDC	Normalerweise Bitcoin oder andere Kryptowährungen	Normalerweise Bitcoin oder andere Kryptowährungen
Übliche Handelspaare	BTCUSDT, ETHUSDC	BTCUSD, ETHUSD	BTCUSD0628, ETH0927
Nominalwert	In Fiat	In Krypto	In Krypto
Verfallsdatum	Keine	Keine	Ja
Transaktionsgebühren	Finanzierungssatz	Finanzierungssatz	Zustellgebühr
Merkmale von Futures	PL ist intuitiv	PL-Konvertierung erforderlich	PL-Konvertierung erforderlich
Geeignete Nutzer	Anfänger	Anfänger/Experten	Experten

USDT-M/USDC-M-Futures (Perpetual)

USDT-M/USDC-M-Futures , auch Forward-Futures genannt, sind Futures, die auf Fiat-Stablecoins (in der Regel USDT oder USDC) basieren. Bei USDT-M/USDC-M-Futures wird der Wert des Kontrakts in USD berechnet. Diese Futures ermöglichen es den Anlegern, den Wert und die Risiken des Kontrakts intuitiver zu bewerten. Anleger können Kryptowährungen direkt mit Stablecoins wie USDT und USDC traden, ohne tatsächlich Bitcoin oder andere Kryptowährungen zu kaufen, und so das Risiko von Kursverlusten bei diesen Coins vermeiden. USDT-M/USDC-M-Futures eignen sich besonders für Anfänger, die neu im Futures-Trading sind.

Wenn ein Nutzer beispielsweise 1 BTCUSDT hält und der Preis von BTC um 1000 $ steigt, macht er einen Gewinn von 1000 $ und umgekehrt. Da USDT-M/USDC-M-Futures immer in USDT oder USDC abgerechnet werden, werden auch alle Margin und PL in USDT oder USDC berechnet.

Bitget bietet USDT-M Perpetual-Futures und USDC-M Perpetual-Futures an. In diesem Fall bezieht sich „Perpetual" auf die Laufzeit des Vertrags. Einfach ausgedrückt: Perpetual-Futures haben kein Verfallsdatum und können so lange gehalten werden, bis sich der Nutzer entscheidet, die Position zu schließen. Dies ermöglicht es Nutzern, flexibler zu traden, ohne sich um Verfallsdaten kümmern zu müssen. Perpetual-Futures verwenden Refinanzierungssätze, um die Preisstabilität zu gewährleisten. Der Refinanzierungssatz kann einfach als der Zins verstanden werden, der für die Aufnahme von Mitteln an der Börse zur Eröffnung einer Futures-Position gezahlt wird.

Als Mainstream-Produkte für das Trading mit Krypto-Futures haben USDT-M/USDC-M-Perpetual-Futures ein viel höheres Handelsvolumen als andere Futures-Typen.

So tradet man

Bitget Futures ist einfach und übersichtlich gestaltet. Loggen Sie sich einfach auf der Bitget-Website ein und klicken Sie auf Futures in der Navigationsleiste, um mit BTCUSDT-Perpetual-Futures zu traden. Bitget bietet eine breite Palette von USDT-M Futures Produkten an. Um andere Kryptowährungen zu handeln, klicken Sie einfach auf den Pfeil auf der rechten Seite von BTCUSDT und wählen Sie die Futures aus, die Sie traden möchten. Um mit USDC-M-Futures zu traden, navigieren Sie einfach zur Seite USDC-M-Futures auf der rechten Seite der Menüleiste.

Die Nutzung der App ist noch einfacher. Nachdem Sie die App geöffnet haben, tippen Sie in der unteren Navigationsleiste auf Trade und wählen Sie Futur es . Gehen Sie dann auf die Seite für BTCUSDT Perpetual-Futures. Ebenso können Sie einfach auf den Pfeil rechts neben BTCUSDT tippen und die Futures auswählen, die Sie traden möchten. Um mit USDC-M-Futures zu handeln, tippen Sie einfach oben auf der Seite auf USDC-M.

Siehe mehr: Wie Sie Ihren ersten Futures-Trade tätigen

Coin-M Perpetual-Futures und Coin-M Delivery-Futures

Coin-M Futures, auch bekannt als Inverse-Futures, sind Futures, die auf Kryptowährungen basieren. Bei Coin-M-Futures wird der Wert des Kontrakts in Kryptowährung berechnet. Diese Futures ermöglichen es den Anlegern, direkt mit Kryptowährungen am Markt zu partizipieren. So können sie sicher sein, dass sie die Preissteigerungen nicht verpassen, die sie hätten, wenn sie stattdessen Stablecoins verwendet hätten.

Coin-M Futures werden unterteilt in Coin-M-Futures Perpetual-Futures und Coin-M Delivery-Futures . Coin-M-Perpetual-Futures sind ähnlich wie USDT-M-Perpetual-Futures, nur dass der Wert von Coin-M-Futures in Kryptowährung berechnet wird. Während Coin-M-Perpetual- und USDT-M-Perpetual-Futures unbegrenzt gehalten werden können, unterscheiden sich Coin-M-Delivery-Futures in Bezug auf den Zeitrahmen von den erstgenannten. Delivery-Futures haben ein bestimmtes Verfallsdatum, d. h. die Nutzer sind verpflichtet, eine bestimmte Menge an Assets zu einem bestimmten Datum in der Zukunft zu liefern. Das Lieferdatum ist in der Regel im Voraus festgelegt. Die Inhaber dieser Futures-Kontrakte müssen ihre Lieferverpflichtungen gemäß dem Vertrag am Liefertag erfüllen.

Am Beispiel von BTCUSD0628 Delivery-Futures vereinbaren der Käufer und der Verkäufer, den Kontrakt zum Lieferpreis um 10:00 Uhr am 28. Juni 2024 (UTC+2) zu traden. Angenommen, der Lieferpreis beträgt 70.000 $, dann verkauft der Verkäufer 5 BTC zu 70.000 $, und der Käufer kauft 5 BTC zu 70.000 $. Natürlich kann der Käufer oder Verkäufer seine Position vor dem Liefertermin zum aktuellen Preis schließen.

Es ist wichtig zu wissen, dass die Lieferung die Erfüllung des Vertrags beinhaltet. Unabhängig davon, ob Sie einen Verlust oder einen Gewinn erzielen, wird die Börse die Position zum vereinbarten Zeitpunkt (Liefertermin) schließen und abrechnen.

Im Allgemeinen eignen sich Coin-M-Futures für Miner oder langfristige Inhaber. Da Futures in der zugrundeliegenden Kryptowährung abgewickelt werden, tragen alle Gewinne zu langfristigen Beständen bei, und der Wert Ihrer Sicherheiten wird während eines Bullenmarktes entsprechend steigen.

Sie können Ihre Positionen auch auf dem Futures-Markt absichern. Um eine Position abzusichern, eröffnen Sie einfach eine Short-Position in einem Bitget Coin-M Futures. Fällt der Kurs des zugrunde liegenden Assets, gleicht der Gewinn der Futures-Position die Verluste in Ihrem Portfolio aus.

So tradet man

Melden Sie sich auf der Bitget-Website an und klicken Sie auf Futures in der Navigationsleiste, dann auf Futures Trading in der oberen rechten Ecke der Futures Trading Seite und wählen Sie Coin-M Perpetual-Futures oder Coin-M Delivery-Futures. Alternativ können Sie, wie unten dargestellt, auch auf den Pfeil auf der rechten Seite des Handelspaars klicken, Coin-M-Futures auswählen, dann auf Alle auf der rechten Seite klicken und Perpetual oder Delivery auswählen.

App-Nutzer können unten in der Navigationsleiste auf Trading tippen und Futures auswählen . Wenn Sie sich auf der Handelsseite für BTCUSDT Perpetual-Futures befinden, tippen Sie oben auf Coin-M und wählen Sie dann Perpetual oder Delivery, indem Sie auf den Pfeil auf der rechten Seite von BTCUSDT tippen.

Siehe mehr: Wie Sie Ihren ersten Futures-Trade tätigen

Fazit

Für Anfänger hängt die Entscheidung zwischen USDT-M/USDC-M Futures und Coin-M Futures nicht nur von persönlichen Präferenzen, sondern auch von den allgemeinen Marktbedingungen ab. So können beispielsweise USDT-M/USDC-M-Futures das Risiko erheblicher Kursschwankungen an volatilen Märkten wirksam abmildern. Im Vergleich zu Coin-M-Futures können USDT-M/USDC-M-Futures das Risiko starker Kursschwankungen in Zeiten hoher Marktvolatilität wirksam verringern. Der Grund dafür ist, dass USDT-M Futures in USDT notiert und abgerechnet werden und die Preise dieser Stablecoins in der Regel stabiler sind als die von Kryptowährungen. In Zeiten hoher Preisvolatilität stabilisiert die Abrechnungswährung von USDT-M/USDC-M-Futures den Kontraktwert und verringert so das Risiko für Anleger.

Darüber hinaus macht die Abrechnungswährung der USDT-M/USDC-M-Futures das Trading auch intuitiver. So ist der Wert von 1 USDT fast derselbe wie der von 1 USD, was es den Anlegern erleichtert, ihre Gewinne oder Verluste zu berechnen. USDT-M/USDC-M-Futures werden in einer gemeinsamen Abrechnungswährung (z. B. USDT) notiert und abgewickelt, was die Trading-Flexibilität erhöht. Darüber hinaus können mehrere Futures-Kontrakte dieselbe Abrechnungswährung verwenden, wodurch die Notwendigkeit entfällt, Basis-Token als Einschuss für Futures-Positionen zu erwerben, was die Kosten senkt.

Beachten Sie, dass USDT-M- und USDC-M-Futures bei einer Long-Position weniger Gewinne bieten als Coin-M-Futures, aber auch weniger Risiken bergen. Umgekehrt bieten USDT-M- und USDC-M-Futures bei Leerverkäufen höhere Gewinne als Coin-M-Futures, bergen aber auch größere Risiken.

USDT-M/USDC- M-Futures und Coin-M-Futures haben ihre eigenen Vorteile und Merkmale. Die Anleger können den Futures-Typ wählen, der ihrer Risikotoleranz und ihren Anlagezielen am besten entspricht.